昨天真的是忙坏了,一大早,平安南京一条微薄,钱宝网张小雷自首的消息传出以后,整个金融界丢下了一颗大大的炸雷,规模500亿,体量够大,影响自然广泛。至少是在笔者这个从事投资理财行业的圈子里,今天一整天到处都是这一个话题。
我今天收到无数的私聊询问,问的最多的问题是:“羿飞老师,我中雷钱宝了,我P2P的钱是不是应该收回来?”“羿飞老师,钱宝倒了,P2P还能投吗?”
这些问题真的是让人啼笑皆非,钱宝网是庞氏,他倒了,关P2P什么事呢?
这里羿飞并非是马后炮,其实这两年,一直有投资人隔三差五的来询问我钱宝是不是能投资。这种源源不断的动力,主要还是收益率确实太诱人了,动辄30、40%,早期高的有50、60%。
我从来都是耐心的苦口婆心劝告,首先明确这个就是庞氏,但是他玩法比较独特,大概讲讲逻辑。这种东西早晚是要出问题的,但是什么时候爆发,确实任何人都无法猜到,包括张小雷自己恐怕也不知道,因为那至有到了找不到新钱,资金链断裂的时候。
虽然人性很难克服诱惑,我觉得大多数人听了风险提示大概仍然会去入坑,但是一定也会有少部分人悬崖勒马的,能救一个就是福祉,可能就是救了一个家庭,做的值得。
这几年,一直就有这种不好的风气,金融行业只要是出了什么烂事,就一定会找到P2P,硬给这个事情扣上P2P的帽子。例如前年的e租宝,明明就是打着融资租赁作掩护,挂羊头卖狗肉的纯诈骗,媒体大幅报道说是P2P。去年初停摆的3m,出事之前说是互助金融,出事了有人跑来说是p2p。
P2P俨然成了脏水桶,总之搞不清是什么的,就是p2p的锅。这个行业出现已经9年了,从开始几个亿,发展到现在一万多亿的存量资金,如果是诈骗,或者是非法,政府早就叫停了,绝不会有今天这么蓬勃的发展。
但就是因为不断的给各种诈骗顶雷,导致行业的美誉度一直不佳,甚至有过这样的笑话。一个小伙子参加非诚勿扰,说自己是做p2p的,结果灯就全灭了,这是多么痛的领悟啊……
回到主题钱宝网,即使知道有风险一直没有投的人,也确实是迷惑,为什么这个庞氏能玩这么久。一般的纯庞氏资金盘,到1年的已经算长,厉害的极少超过2年。而钱宝创立于2012年,这个局竟然玩了5年,很多人也是一开始观望警惕,后来看能长期不倒,才决定入场的。
标准的庞氏,是非常单纯的资金推动型,即需要流入资金大于每天需要支付的利息或收益,才不会崩盘。庞氏这个玩法就是需要不断拉人进来,随着庞氏项目的放大,需要新拉的人和资金都是几何级增长,很快就会无法支撑而崩盘。
所以如果一个庞氏骗局要做的久,除非是降低承诺的收益水平,这样在同样社会规模下,其生存周期就越长。但这本身也是一个矛盾点,如果收益太低了,其对新投机资金的吸引力就会下降,资金流入也会放缓。
所以这里钱宝网确实是做了一个庞氏骗局历史上的伟大“创新”。即在常规庞氏资金吸纳的基础上,增加了任务收益和钱宝币这两个要素。
客观的说,看广告做任务,在互联网行业是个一直存在的流量变现产品,这样做的人是很多的,确实是能产生一些收益,我们假设这个行为可以产生相当于大家10%的收益率。
大家充值进来的新资金用来支付10%的收益率。其他90%的资金被挪用去做各种宣传,吸纳更多的资金进来。以及挥霍,这个每个大案后面都必然有的,不然人家冒着法律风险折腾这么大的事儿干什么?
这20%的资金并不足以支撑投机资金的动力,更多的收益率从哪里来呢?就是钱宝网自己发行的钱宝币。因为大多数人在做任务阶段,资产是网站的虚拟数字状态,并没有进行提现,而且为了多做任务赚钱,还会投入更多的保证金。所以大多数人赚到的,其实并不是人民币现金,而是网站自己的虚拟币。
因为网站完全可以无成本的随便发行这个数字,那么就可以在实际给付20%真正资金收益的基础上,额外增加20-30%的虚拟币回报,这就能产生整体40%以上的投资收益率的错觉了,会对参与者产生巨大的投机动力。
所以钱宝网的创新就是消耗20%的真实资金,产生40%以上收益率的错觉,使这个项目在高收益的吸引力基础上,大大延长了庞氏的周期。所以最终这些中雷的投资者,一方面是因为贪婪,一方面也是不学习,被骗局中的黑科技捕获了。
被骗以后呢?一时间世界大乱,羿飞看到了和两年前e租宝刚出问题的时候一样的景象。大量的投资人开始奔赴南京维权,维权的第一步就是纷纷要求证明张小雷无辜,不相信他会自首,南京警方发布的消息一定是虚假的。还有人要求钱宝网官方发布辟谣公告,告诉他们这个事情是假的……
如果读过羿飞的作品《我的钱》的朋友,应该记得里面有一章,写的是投资中的“斯德哥尔摩综合征”。就是被骗的人,很容易成为骗子的保护者,事实案例一次次的让这种闹剧重演,大概1、2年以后,这些被骗的人才能真正清醒。
这个事情后续的处理,从羿飞的经验看,真的不太乐观,因为最终是张小雷自己去自首的,说明他自己已经把大量的资产转移隐匿。其实今年8月份就已经传出钱宝提现困难了,那个时候采取强制措施应该还可以固定住很多资金。但是几百亿规模,大概要有几十万的投资者,没有人主动报警控制资产,错过了维权的最好时机。
大家从这些事情中,能得到的最好的教训,就是要么一点投资不碰。要么努力学习,并且摒弃投机心态,踏踏实实的做看得懂的产品。
最后,还是要再重复一次,钱宝真的不是p2p,我们网贷投资人过的好好的,资金去到的都是真实的借贷业务。我们看得到资产,算得清利润,这个行业一定会继续健康的发展的,在监管的指导下也越来越规范了。
再过十年,发展到5万亿,甚至10万亿规模的时候,会成为中国的支柱产业之一。到时候行业的美誉度应该也会越来越好,就像现在的银行、信托从业者一样,是高大上的金融从业者,找不到对象的情况应该不会再发生了。